Пересборку глобальной финансовой системы обсудят на ПМЭФ

Реализация финансового потенциала стран с развивающейся экономикой, новых международных и национальных институтов развития имеет важное значение для укрепления глобального роста.

Однако «глобальный Юг» пока не может обеспечить себе бесперебойные расчёты. Причина не в том, что для этого нет инфраструктуры или есть недопонимание из-за того, какую валюту использовать: финансовые институты в разных странах либо не раскрывают, либо не понимают, по какими международным правилами им следует сейчас играть. И уже хватает примеров, когда из-за риска вторичных санкций банки и компании отказываются от сотрудничества с российским бизнесом.

Финансовый сектор стран «Глобального Юга» не сможет самостоятельно решить возникающие проблемы во взаиморасчётах. Зависимость от других, западных юрисдикций и риски вторичных санкций не позволяют банкам этих стран стабильно финансировать внешнеэкономические операции. Вместе с тем развивающиеся страны постоянно сталкиваются с их последствиями.

— Если возможность проведения трансграничных расчётов бизнеса не может быть гарантирована хотя бы на среднесрочную перспективу, это ухудшит прогнозируемость и перспективы роста. Глобальная ситуация такова, что регуляторные и административные факторы сейчас имеют большее значение, чем бизнес-интересы, — отмечает управляющий директор по валидации рейтингового агентства «Эксперт РА» Юрий Беликов.

Тему «пересборки» глобальной финансовой модели, адаптации институтов и новых решений обсудят на сессии ПМЭФ «Трансформация в интересах глобального роста: роль финансового сектора в достижении стратегических целей развития», которая состоится 7 июня. Ожидается, что в ней примут участие вице-премьер РФ Александр Новак, министр финансов Антон Силуанов, председатель правления ВТБ Андрей Костин, министры финансов и экономики из Омана, ОАЭ, Египта, Сербии и Туниса.

Костин ещё год назад предлагал создать новую параллельную систему «глобального Юга». Обозначив, что система может строиться на четырёх «столпах» — замена SWIFT на новую систему обмена финансовыми сообщениями, замена прямых корреспондентских отношений между банками на горизонтальные связи между локальными банками на основе технологии блокчейн. Также предложенная система включала создание нового международного депозитарного расчётного хаба. Четвёртый пункт предполагал создание альтернативных западным инструментов привлечения капитала вместо нынешних, например, евробондов и т. д.

— От российских банков трансформация может требовать понижения ставок на внутренние источники доходов — в частности на перегретые кредитные рынки, бурный рост которых в последние годы можно охарактеризовать как не вполне согласующийся с макроэкономическими параметрами, — подчеркнул Беликов. — Процентные доходы с выданных кредитов всегда будут основным источником доходов банковского сектора, но нужно повысить приоритетность комиссий с комплексного опосредования внешнеэкономической деятельности, проведения трансграничных расчётов. И если ранее это был второстепенный бизнес для банков, то теперь для многих это выходит на первый план. Усиление фокуса на этих направлениях не только поможет крупному бизнесу, но и снизит риски банков, генерируемые избыточной концентрацией доходов на внутренних сегментах, имеющих пределы роста и подверженных циклическим изменениям ситуации.

Напомним, ПМЭФ-2024 проводится в конгрессно-выставочном центре «Экспофорум» с 5 по 8 июня. Участниками главного экономического события лета станут 18 600 человек из 139 стран и территорий. Уровень деловой активности вопреки санкциям превысил показатели 2019-го года. Программа включает в себя более 150 тематических дискуссий и рекордное число двусторонних бизнес-диалогов. Подробнее о ПМЭФ-2024 — в материале 78.ru.